تقاضا برای دارایی امن، طلا را حمایت می‌کند
طلای جهانی در بهره‌برداری از حرکت صعودی روزانه به دلیل قدرت نسبی دلار ناکام مانده است طلای جهانی (XAU/USD) کمی از بالاترین قیمت روزانه که در نیمه اول جلسه اروپایی ثبت شد، عقب‌نشینی کرده است، اما روز چهارم متوالی در روز چهارشنبه روند مثبت خود را حفظ کرده است. دلار آمریکا (USD) پس از افت دو روزه در پی اظهارات محتاطانه رئیس فدرال رزرو (Fed)، جروم پاول، درباره احتمال کاهش نرخ بهره، کمی رشد کرده است. این موضوع به عنوان عامل اصلی فشار منفی بر روی طلا عمل می‌کند.
با این حال، سرمایه‌گذاران به نظر متقاعد شده‌اند و کاهش دو نرخ بهره دیگر توسط فدرال رزرو در سال جاری را پیش‌بینی می‌کنند که ممکن است مانع از شرط‌بندی تهاجمی خریداران دلار شود و همچنان به عنوان عامل حمایتی برای طلای بدون بازده عمل کند. علاوه بر این، تشدید تنش‌های ژئوپلیتیکی و افت جزئی در احساسات ریسک جهانی می‌تواند از افت شدید طلا به عنوان دارایی امن جلوگیری کند؛ بنابراین قبل از اتخاذ موقعیت برای زیان‌های بیشتر، احتیاط لازم است.
خلاصه روزانه بازار: خریداران طلا در مقابل تقاضای مجدد دلار محتاط هستند معامله‌گران انتظار دارند که فدرال رزرو آمریکا دوباره هزینه‌های وام‌دهی را در اکتبر و دسامبر کاهش دهد، پس از آنکه اوایل این ماه نرخ بهره 25 واحد پایه کاهش یافته بود. این امر به طلا کمک می‌کند تا در طول جلسه آسیایی روز چهارشنبه، خرید در کف‌ها را جذب کند.
رئیس فدرال رزرو، جروم پاول، تلاش کرد انتظارات برای کاهش‌های بیشتر نرخ بهره در ماه‌های آینده را کاهش دهد و روز سه‌شنبه اعلام کرد که بانک مرکزی باید به تعادل بین ریسک‌های تورم بالا و بازار کار ضعیف در تصمیمات نرخ بهره ادامه دهد.
پاول افزود که تسهیل بیش از حد ممکن است مبارزه با تورم را ناتمام بگذارد و نیاز به تغییر مسیر ایجاد کند. این موضوع موجب افزایش تقاضای دلار پس از کاهش دو روزه از بالاترین سطح بیش از یک هفته شده و می‌تواند طلا را محدود کند.
ناتو روز سه‌شنبه به روسیه هشدار داد که از همه ابزارهای نظامی و غیرنظامی لازم برای دفاع از خود استفاده خواهد کرد. این هشدار در پی تحریکات گسترده اخیر روسیه و نقض حریم هوایی اعضای ناتو – استونی، لهستان و رومانی – صادر شد.
در همین حال، اسرائیل حملات نظامی خود علیه غزه را ادامه می‌دهد. گزارشی تازه منتشر شده از سازمان ملل نشان می‌دهد که دولت اسرائیل قصد واضحی برای اعمال کنترل دائمی بر غزه و تضمین اکثریت یهودی در کرانه باختری اشغالی دارد.
این امر نگرانی‌ها در مورد یک درگیری منطقه‌ای گسترده‌تر در خاورمیانه را تشدید کرده و ریسک‌های ژئوپلیتیکی را در بازی نگه می‌دارد، که خود عامل دیگری برای حمایت از طلا به عنوان دارایی امن است. معامله‌گران اکنون منتظر داده‌های فروش خانه‌های جدید در آمریکا برای دریافت انگیزه تازه هستند.
تقویم اقتصادی آمریکا این هفته همچنین شامل تولید ناخالص داخلی نهایی سه‌ماهه دوم و سفارشات کالاهای بادوام در روز پنجشنبه و شاخص قیمت هزینه‌های مصرف شخصی (PCE) در روز جمعه است. این داده‌ها به‌طور کوتاه‌مدت بر دلار و جفت XAU/USD تأثیر خواهند گذاشت.
چشم‌انداز تکنیکال: طلای جهانی ممکن است در بهره‌برداری از حرکت صعودی روزانه دچار مشکل شود رالی اخیر، شرایط خرید بیش از حد را نادیده گرفته است و ظهور خرید در کف‌ها در روز چهارشنبه نشان می‌دهد که مسیر کمترین مقاومت برای قیمت طلا همچنان صعودی است. با این حال، ناکامی شبانه در نزدیکی سطح 3,800 دلار می‌تواند اولین نشانه از احتمال خستگی روند صعودی باشد. بنابراین، فروش‌های بیشتر زیر کف جلسه آسیایی در حوالی 3,750 دلار ممکن است محدوده حمایت 3,710–3,700 دلار را آشکار کند.
این محدوده باید به عنوان پایه‌ای قوی برای قیمت طلا عمل کند و در صورت شکست قاطع، راه را برای زیان‌های عمیق‌تر هموار سازد. در همین حال، خریداران XAU/USD ممکن است منتظر حرکت پایدار و تثبیت بالای رقم گرد 3,800 دلار باشند تا روند صعودی تثبیت شده در حدود یک ماه اخیر را ادامه دهند.